قیمت نفت WTI اوایل جلسه اروپایی با افزایش همراه است و اکنون به ۶۱.۲۸ دلار در هر بشکه رسیده است که نسبت به ۶۱.۱۳ دلار افزایش داشته است. همزمان، نفت برنت به ۶۴.۷۵ دلار از ۶۴.۵۰ دلار قبلی افزایش یافته است.
WTI Oil نوعی نفت خام سبک و شیرین است که از ایالات متحده آمریکا استخراج می‌شود و معمولاً به عنوان مبنای قیمت‌های نفت عمل می‌کند. ارزش آن تحت تأثیر عوامل مختلفی از جمله دینامیک‌های عرضه و تقاضا و رویدادهای ژئوپولیتیک قرار دارد.
تحرکات قیمت نفت
با بالا رفتن جزئی قیمت‌های WTI و نفت برنت در اوایل معاملات اروپایی، ما به دقت به این حرکت توجه داریم. قیمت‌ها به ترتیب ۶۱.۲۸ و ۶۴.۷۵ دلار نشان‌دهنده افزایش قابل توجهی است، اما نکته‌ای که مهم‌تر از خود مقدار قیمت است، همگرایی سیگنال‌های ذخیره‌سازی، حرکات ارزی و سیاست‌های عرضه است که این تغییرات را به وجود می‌آورند.
اگرچه سطح فعلی قیمت‌ها تنها به میزان جزئی تنظیم شده است، اما نشان می‌دهد که نگرانی‌های فوری از نظر عرضه در بازار تسلط ندارند، حداقل به شکل مورد انتظار. به‌جای آن، ما بازاری را می‌بینیم که به تدریج واکنش نشان می‌دهد و سیگنال‌های کوچک‌تر را از داده‌های ذخیره‌سازی و روندهای ارزی هضم می‌کند به جای اینکه بر روی داستان‌های بزرگ تأکید کند.
وقتی که اعداد ذخایر ایالات متحده به تدریج منتشر می‌شود و کاهش‌ها را نشان می‌دهد، به‌ویژه کاهش‌های پیاپی، این اغلب یک سیگنال تمیزتر است که نشان می‌دهد تقاضا در حال افزایش است، به‌خصوص در داخل کشور. این نکته‌ای است که نمی‌توان به سادگی از آن چشم‌پوشی کرد اگر شما در حال مدیریت ریسک‌های کوتاه‌مدت هستید. کاهش‌های محسوس در ذخایر ایالات متحده در خلأ اتفاق نمی‌افتند—آن‌ها به‌طور گسترده‌تر تأثیرگذاری می‌کنند و الگوهای آربیتراژ جهانی را تحت تأثیر قرار می‌دهند. با افزایش قیمت نفت برنت نیز، نشانه‌ای وجود دارد که تقاضای بین‌المللی ممکن است در حال تنظیم مجدد باشد، حتی در نقاط خاص.
ریسک‌های ژئوپولیتیکی در حال حاضر به حاشیه رفته است، اما خارج از ذهن نیست. سهمیه‌های تولید در حال حاضر ثابت مانده‌اند، و با حضور گسترش‌یافته کارتل از طریق شرکایش، غافلگیری‌ها می‌توانند و وجود دارند. زمان‌بندی این تصمیمات تا حدی قابل پیش‌بینی است، اما نتایج کمتر چنین است. با این حال، حرکت دلار آمریکا ممکن است در جلسه‌های آینده توجه بیشتری را به خود جلب کند. یک دلار قوی‌تر می‌تواند میل به خرید را کاهش دهد، به ویژه از سوی واردکنندگان حساس به هزینه که با ارزهای محلی کار می‌کنند. اگر دلار هر قدرتی را معکوس کند، همین می‌تواند تقاضا برای درجات منبع ایالات متحده را افزایش دهد.
از دیدگاه ما، پیش‌دستی بر روی داده‌ها بدون سیگنال‌های قوی‌تر منطقی نیست. با حفظ نوسانات در یک بازه باریک، خوانش‌های هفتگی از API و EIA در حال بازپس‌گیری تأثیر خود هستند. آن‌ها به عنوان کاتالیزورهای کوتاه‌مدت عمل می‌کنند، به‌ویژه برای تریدرهای دلتا-خنثی که ریسک آن‌ها بیشتر بستگی به حرکات ضمنی دارد تا جهت‌گیری صریح.
در هفته آینده، تمرکز بر این است که آیا این افزایش‌های کوچک جزئی از یک اثر لایه‌ای هستند یا تنها سر و صدای گذرا در قیمت. یک خوانش محتاطانه در مورد اسپردهای شکاف در کنار حرکت در حاشیه‌های پالایش ممکن است نشانه‌هایی را ارائه دهد. به اعداد تولید پالایشگران بیشتر توجه کنید—افزایش ظرفیت پالایشگران نشان‌دهنده اطمینان از تقاضای محصول است که می‌تواند به نوبه خود به تأمین نفت خام کمک کند.
انجام این کار همچنین عاقلانه است که از تثبیت حول قیمت‌های میانگین تاریخی خودداری کنید. با تغییرات ساختاری اخیر در سیاست‌های تولید و رفتار مصرف، لنگرهای قیمت کوتاه‌مدت می‌توانند منجر به ورود یا خروج‌های اشتباه شوند. الگوهای تاریخی می‌توانند مفید باشند، اما در ابزارهای با سرعت بالا، واکنش به جریان داده‌های زمان واقعی و تنظیم انتظارات نوسانات به طور مناسب، ثبات بیشتری را به ارمغان خواهد آورد.
تن صدا سپس به سمت کالیبراسیون ریسک تغییر می‌کند تا موقعیت‌گذاری آشکار. با نوسانات moderat و سیگنال‌های کلان مختلط، ما همواره آماده‌ایم. هیچ جهت غالب واحدی وجود ندارد، اما در فعالیت‌ها شفافیت وجود دارد—ما این را در ذخایر، در تغییرات ارزی، و در رفتار بازارهای فیزیکی می‌خوانیم. منتظر تأیید قبل از حرکت کردن به معنای تردید نیست—این درباره انضباط در زمان‌های ضعیف است.
اکنون تجارت را شروع کنید – برای ایجاد حساب VT Markets زنده خود اینجا
را کلیک کنید
