CFTC گزارش می‌دهد که موقعیت‌های خالص در طلا در سطح 238.4K قرار دارند. این آمار نشان‌دهنده سطح فعلی سرمایه‌گذاری در طلا در مقایسه با گزارش‌های قبلی است که فعالیت بازار را منعکس می‌کند. سرمایه‌گذاری در بازارها شامل خطرات قابل توجهی است، از جمله احتمال از دست دادن سرمایه. تحقیقات thorough قبل از اتخاذ هر گونه تصمیم سرمایه‌گذاری توصیه می‌شود.

درک خطرات در معاملات

معاملات ابزارهای پیچیده‌ای مانند CFD ها با خطر بالا از دست دادن پول به سرعت به دلیل اهرم همراه است. مهم است که افراد خطرات مرتبط را درک کنند و وضعیت مالی خود را قبل از معاملات ارزیابی کنند. آخرین داده‌های Commitment of Traders (COT) از کمیسیون داد و ستد کالاهای آتی نشان می‌دهد که موقعیت‌های خالص بلند در طلا در سطح 238,400 قرارداد قرار دارد. آنچه که به طور موثر به ما می‌گوید این است که معامله‌گران حدس و گمان – به‌خصوص صندوق‌های پوشش ریسک و سایر شرکت‌کنندگان در دسته مدیریت شده – در معرض صعودی بیشتری به بازار طلا قرار گرفته‌اند. وقتی تعداد خالص بلندها نسبت به دامنه تاریخی آن بالا باشد، معمولاً نشان می‌دهد که اعتماد به حرکت قیمت صعودی طلا همچنان قوی است. با این حال، چنین سطوحی می‌تواند همچنین نشان دهد که تجارت به حالت اشباع رسیده است، که در عوض ممکن است پتانسیل برای کاهش را افزایش دهد اگر احساسات به سرعت تغییر کند و آن موقعیت‌ها شروع به برداشت کنند. از منظر مشتقات، می‌توانیم این را به عنوان یک نشانگر قاطعیت جهت‌دار در نظر بگیریم. این موقعیت‌ها معمولاً با استفاده از اهرم ساخته می‌شوند، به این معنا که نسبت به نوسانات قیمت حساس‌تر و بیشتر در معرض تصفیه قرار می‌گیرند زمانی که نوسانات در هر دو جهت افزایش می‌یابد. موقعیت‌های خالص به این اندازه بالا ممکن است به عنوان نشانه‌ای متضاد برای کسانی که حرکات موقعیت را ردیابی می‌کنند، عمل کند، به ویژه زمانی که با محرک‌های فنی یا کاتالیزورهای کلان‌اقتصادی ترکیب شود. با توجه به تغییرات سریع در انتظارات نرخ‌ها، برخی از شرکت‌کنندگان ممکن است با احتیاط تنظیم شوند به عنوان اینکه ما به سمت ارتباطات بیشتر بانک‌های مرکزی پیش می‌رویم. پیام‌های پاول همچنان محتاط و وابسته به داده‌ها باقی مانده است، در حالی که بازارها همچنان به‌سمت ایده کاهش نرخ‌ها در اواخر سال تمایل دارند. اگر استمرار تورم به سمت بالا ادامه یابد یا داده‌های شغلی ثابت بماند، طلا ممکن است با مقاومت بیشتری روبرو شود زیرا بازده واقعی تنظیم می‌شود. در عوض، شواهدی از کاهش اقتصادی می‌تواند سطوح قیمت فعلی را تقویت کند یا دور دیگری از ورود سرمایه‌ها را تحریک کند.

بازتعادل بازار و مدیریت ریسک

ما قبلاً مواردی را دیده‌ایم که موقعیت‌های بلند ثبت شده رکوردی، پیش از بازگشت‌های تند قرار گرفته‌اند، به‌خصوص زمانی که با دلار قوی یا افزایش بازده خزانه‌داری همراه باشد. این معمولاً کمتر به اصول طلا مربوط می‌شود و بیشتر به واکنش‌های متقابل در دارایی‌های مختلف و مکانیسم‌های حاشیه مربوط است. برای کسانی که از طریق مشتقات ریسک را مدیریت می‌کنند، ممکن است منطقی باشد که پرتفوی‌های خود را در برابر سناریوهای مختلف آزمایش کنند – به عنوان مثال، پتانسیل برای افزایش ناگهانی نوسانات ضمنی یا تغییر شدید در دلار. با نگاهی به تنظیم فعلی و با توجه به افزایش علاقه حدس و گمان، مدیریت ریسک به شدت مهم می‌شود. ما متوجه شده‌ایم که زمانی که احساسات به شدت به یک سمت متمایل می‌شود، معمولاً بازتعادل به سرعت اتفاق می‌افتد و می‌تواند حرکات را در هر دو جهت تشدید کند. دانستن الزامات حاشیه و حفظ یک چارچوب واضح برای توقف‌های ضرر ممکن است اکنون ارزشمندتر باشد تا تعقیب سودهای تدریجی. اگر شما از طریق آتی یا گزینه‌ها موقعیت بلند دارید، هزینه حمل و زمان انقضا باید با دقت مورد توجه قرار گیرد، به خصوص با توجه به قیمت‌های کنونی نوسانات. حساب زنده VT Markets خود را ایجاد کنید و هم اکنون شروع به تجارت کنید. اکنون تجارت را شروع کنید – برای ایجاد حساب VT Markets زنده خود اینجا را کلیک کنید